Хранение сбережений в наличных долларах и евро постепенно утрачивает прежний смысл из-за отсутствия доходности, инфляции и особенностей обращения валюты. Замминистра финансов Алексей Моисеев в интервью «Российской газете» назвал такой способ сбережения неудобным и нерациональным. Эксперты отмечают, что иностранная валюта остается инструментом диверсификации и резервом на непредвиденные расходы, но ее роль как основного способа хранения денег снизилась.
Читайте: Россиянам готовят новые запреты: что изменится уже в ближайшее время
Руководитель Дирекции финансовой грамотности НИФИ Минфина России и проекта «Моифинансы.рф» Дмитрий Модель считает, что массовая практика хранения денег в долларах и евро была актуальна примерно до 2008 года. Она сформировалась после гиперинфляции 1990-х, дефолта 1998 года и череды экономических кризисов. Позднее рублевые депозиты стали более конкурентоспособными, в том числе благодаря системе страхования вкладов, а к середине 2010-х иностранная валюта уже перестала занимать доминирующее положение в сбережениях.
Доцент кафедры мировых финансовых рынков и финтеха РЭУ им. Г. В. Плеханова Татьяна Белянчикова напомнила, что наличные доллары не приносят дохода и теряют покупательную способность из-за инфляции. В 1990-е и 2000-е годы она немного превышала 2% в год, в 2010-е была ниже этого уровня. За последние шесть лет средняя годовая инфляция в США превысила 4%, а в 2022 году в отдельный момент была выше 9%.
К прежним недостаткам наличной валюты добавились ограничения на ее приток и снятие со счетов. Старые серии банкнот могут приниматься с комиссией или не приниматься вовсе, а обмен требует дополнительного времени. При этом покупка валюты, как подчеркнула Белянчикова, защищает прежде всего от ослабления рубля, а не от инфляции.
При стабильном или укрепляющемся рубле валютные накопления уступают рублевому депозиту, поскольку наличные деньги не дают процентного дохода. Модель привел в пример последние десять лет: доллар за этот период подорожал примерно на треть, тогда как сумма на рублевом депозите с учетом ставок выросла примерно в 2,5 раза. На пятилетних отрезках начиная с 1999 года результаты рублевых вкладов также были сопоставимы с валютными накоплениями либо превосходили их даже с учетом налогов.
Для долгосрочного хранения принципиальной разницы между наличной и безналичной валютой нет — обе формы зависят от курса и подвержены инфляции. Однако средства на валютном счете позволяют быстрее проводить операции, а вклад может приносить проценты. Ограничения Банка России на снятие иностранной валюты продлены до 9 марта 2027 года: без потерь можно получить остаток на 9 марта 2022 года в пределах $10 тыс., остальные средства выдаются в рублях.
Среди альтернатив наличным долларам и евро Белянчикова назвала банковские вклады, ОФЗ, физическое золото и валютные депозиты, а для готовых к риску инвесторов — корпоративные облигации надежных эмитентов и акции. Банковские вклады при ставках около 13% годовых, по ее оценке, обеспечивают доходность выше инфляции и защищены системой страхования. ОФЗ доступны через брокерский счет с суммой от 1 тыс. рублей, а с 2022 года при покупке инвестиционных золотых слитков отменен НДС.
Деньги на ближайшие месяцы эксперт предложила размещать на накопительном счете, средства с горизонтом три-пять лет — в ОФЗ, а резерв держать в золоте или безналичной валюте. Модель отметил, что после событий 2014 и 2022 годов россияне стали реже использовать наличную валюту как основной способ накопления. В качестве первого шага вместо хранения долларов он предложил рублевый банковский вклад, а в дальнейшем — ОФЗ или Программу долгосрочных сбережений.
Читайте также:
- Сентябрь все изменит: что ждет россиян уже с 1 числа
- Пенсии в России резко вырастут в октябре: кто получит прибавку
- В платежках за ЖКХ появятся новые начисления: что уже изменилось для россиян
